완전한 거래 전략에는 일반적으로 거래 대상의 선택, 출입시기, 창고 및 자금 관리가 포함됩니다.
사람의 주관적인 의사 결정과 컴퓨터 알고리즘이 정책 결정의 각 부분에 참여하는 정도에 따라 거래 전략은 주관적 전략과 정량화 전략으로 나눌 수 있습니다.
둘째, 주관적인 전략
주관적 전략은 주로 투자자의 주관적 판단에 달려 있다.
선물시장의 투자자들은 상류 하류, 수급관계, 거시경제 기대 등에 대한 조사를 통해 자신의 판단을 내렸다.
마찬가지로 주식시장의 주관투자자들은 업계의 각 방면에 대한 심도 있는 연구와 업계 내 상장회사에 대한 조사를 통해 거래 결정을 내린다.
또한 주식시장이든 선물시장이든 많은 주관적 투자자들은 기술 분석에 의지하여 결정을 내린다.
셋째, 양적 전략
정량화 전략은 주로 컴퓨터 알고리즘에 의존하여 거래한다.
투자자들은 초기 거래 논리를 컴퓨터에 입력해 대량의 역사적 데이터를 이용하여 통계와 재테스트를 진행한다. 이를 바탕으로, 그들은 적절한 수정과 포기를 하여 받아들일 수 있는 거래 전략을 형성했다. 전략이 형성된 후, 의사 결정 조건은 종종 정해진 절차에 따라 결정되고 집행된다.
반면 일부 주관적 전략은 단일 목표의 연구 깊이에서 더 유리하며 심층 연구를 통해 전문가의 의견을 제공할 수 있다. 양적 전략은 컴퓨터 의사 결정을 사용하여 대량의 데이터를 처리할 수 있기 때문에 폭 넓은 장점이 있습니다. 또한 정량화 전략은 사람의 상태, 감정 등 불확실성의 영향을 받지 않기 때문에 더욱 엄격하고 정확하게 시행된다.
넷째, 공통의 전략
일반적인 양적 거래 전략은 대체로 추세 전략과 시장 중립 전략으로 나눌 수 있다. 일반적인 추세 전략으로는 이중 평균선 전략, 부림대 전략, 회귀자 거래법, 다변량 주식 선택 전략 등이 있다.
일반적인 시장 중립 전략으로는 통계적 차익 거래 전략, 알파 헤지 전략 등이 있습니다. 유명한 그리드 거래법은 더 많은 거래 방법으로 다양한 유형의 전략에 사용할 수 있다.
이러한 일반적인 전략에 대해 간단히 살펴보겠습니다. 더 많은 전략을 알고 싶은 독자는 인터넷을 통해 더 많은 정보를 얻을 수 있다.
(1) 이중 평균 전략
이중 평균선 전략은 추세 거래에 널리 사용됩니다. 이런 전략은 두 개의 서로 다른 주기의 평균선의 금포크와 사각에 근거하여 거래한다. 짧은 주기 평균선에서 긴 주기 평균선 (금포크) 을 통과할 때 많이 하고, 짧은 주기 평균선 아래 긴 주기 평균선 (사차) 을 통과할 때는 빈칸입니다. 이중 이동 평균선 시스템은 다중 이동 평균선 시스템으로 더 확장될 수 있습니다.
(2) 브린 벨트 전략
부림선은 세 개의 선으로 구성되어 있는데, 그 중 중앙선은 평균선이고, 온라인은 중앙선에 N 배 (예: 2 배) 표준차를 더한 것으로 구성되며, 하선은 중앙선에서 N 배 표준차를 뺀 것이다. 더 넓은 접시는 온라인에서 많이 하고, 오프라인 상태에서 빈칸을 만든다.
(3) 무역법으로 돌아 가기
해귀거래법은 상품 투기자 리처드 데니스의 보급으로 유명하다. 이 규칙은 거래, 자금, 창고 관리의 모든 측면을 포괄하며 완전한 거래 시스템이다. 이런 전략의 구체적인 거래 모델은 명확하게 설명하기 어렵다. 자세한 이해는' 해귀거래법' 이라는 책, 특히 뒤의 부록을 참고할 수 있다.
(4) 다 요인 주식 선택
다변량 주식 선택 모델은 주식 거래에서 일반적으로 사용되는 전략이다. 설립 과정에는 후보 요소 선택, 유효 요소 선택, 과거 데이터 검증을 기준으로 중복 요소 제거, 마지막으로 계수에 따라 거래할 주식을 선택하여 입장 시기를 결정하는 과정이 포함됩니다.
(5) 통계적 차익 거래
통계 차익 거래는 선물 시장의 교차 품종, 기간 간 차익 거래 또는 관련성이 높은 주식 간의 차익 거래에 사용될 수 있습니다. 높은 상관관계를 가진 대상들 사이에 차액이나 비교가격 회귀의 성질이 있어 차액이나 비교가격이 균형위치에서 벗어나면 입장하고, 차액이나 비교가격이 균형위치로 돌아올 때 등장한다. (존 F. 케네디, 가격명언) (알버트 아인슈타인, 가격명언)
(6) 알파 헤지 전략
알파 헤지 전략은 동시에 두 방향으로 반대 위치를 잡고 베타 위험을 헤지합니다. 국내 시장에서는 주식을 많이 만들고 주가를 공수하는 선물은 매우 흔하다. 이 전략이 초과 수익을 얻을 수 있는지 여부는 선택한 주식의 알파 양수 값이 더 높은지 여부에 따라 달라집니다.
(7) 그리드 거래법
그리드 거래법의 핵심은 그리드 간격과 중심 축 결정입니다. 철근 선물 계약을 예로 들어 보겠습니다. 현재 스레드 가격 3000, 우리는 50% 창고와 같은 초기 창고를 설정합니다. 그런 다음 스레드 강철은 50 점마다 10%, 50 점씩 떨어질 때마다 10% 를 매입한다. 여기서 3000 은 중심 축이고 50 점은 그리드 폭입니다. 이런 전략의 수익 변동은 매우 크다.