1. 미래 대 미래 스왑 거래:
두 통화가 같고 인도 기간이 다른 장기 외환을 매입하거나 판매하는 것을 가리킨다. 이런 장기에 대한 선물거래에는 두 가지 형태가 있다. 하나는 매입인도 기간이 짧은 (예: 30 일) 선물외환이고, 매각인도 기간이 긴 (예: 90 일) 선물외환이다. 다른 하나는 장기 장기 외환을 매입하고 단기 장기 외환을 판매하는 것이다.
Huilong 외환 스왑 비즈니스 가격 세부 사항:
공업의 한 고객은 수출 가공 기업이다. 2009 년 7 월, 그는 기계와 설비를 사기 위해 4 천 5 백만 달러를 지불해야 했다. 한편 그는 2009 년 6 월 +065438+2009 년 10 월에 4 천 5 백만 달러의 수출 수입을 얻을 것으로 예상된다. 당시 회사 위안화 자금은 넉넉했지만 달러 자금이 부족했다. 이 고객은 2009 년 7 월 1 일 중국공상은행과 인민폐 외환 스왑 거래를 했다. 거래 방향은 고객이 가까운 곳에서 4 천 5 백만 달러를 환전하고 165438+2009 년 10 월 24 일 만기일에 4 천 5 백만 달러를 환전하는 것이다. 계약은 현물 환율 6.8330 에 따라 고객이 근단에서 인민폐 307,485,000 원을 미국 달러로 환전할 것을 약속했다. 또한, 공행 당시 5 개월 스왑 견적 5 1BP 에 따르면 고객은 인민폐 (6.8330+0.0051) × 45000000 = 3077/KLOC-를 환전할 수 있습니다
고객이 공행과는 이 스왑 거래를 하지 않았지만, 거래일 현물 구매, 만기일 즉시 송금하는 방식으로 관리 달러 포지션에 대한 수요를 실현하고, 만기일 달러화 대 위안화 환율 6.8276 으로 계산하면 고객은 30724 만 2 천 원을 결산하고 4500 만 달러를 결산할 수 있다. (알버트 아인슈타인, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 예술명언) 이에 따라 이번 스왑 거래는 고객 자체의 외화 포지션 조정 수요를 충족시키는 데 기초하여 307,765,438 원+04,500-307,242,000 = 472,500 원의 환차익을 창출했다.