ForeignExchangeSwap 은 쌍방이 통화 A 로 일정량의 통화 B 를 변환하고, 향후 약속한 날짜에 약속된 가격으로 통화 B 로 같은 양의 통화 A 를 역변환하는 것을 말합니다. 외환 스왑 기간은 유연하고 다양하지만 본질적으로 금리 제품이다. 한쪽이 처음으로 고이자 화폐로 바뀌면 반드시 다른 쪽을 보상해야 한다. 보상 금액은 두 통화 간의 이자율 차이에 달려 있습니다. 보상 방식은 만료된 교환가격을 통해 구현할 수도 있고, 별도로 가격차를 지불함으로써 구현할 수도 있다.
외환 스왑 거래는 일정한 위험을 피할 수 있지만 투자 거래라면 어느 정도 위험이 있을 수 있으며 스왑 거래의 위험을 피하는 것이 가장 중요하다.
외환 스왑 거래가 위험을 피하는 방법
1, 합리적인 매칭 교환
그것은 증권 포트폴리오와 같다. 교환 자산이 지속적으로 확대됨에 따라 교환 자산의 분산은 신용 위험 및 기본 위험과 같은 체계적이지 않은 위험을 크게 줄여 총 위험을 통제할 수 있습니다. 동시에, 은행은 교환 위험을 통제할 때 여러 교환의 중개자 역할을 하며, 두 교환의 일치를 통해 수익과 지불을 일치시켜 위험을 통제하는 목적을 달성할 수 있다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 도전명언)
2, 위험 헤지의 사용.
합리적인 일치 교환 과정에서 국채로 잉여 금리 위험을 헤지하거나 이자율 선물로 헤지할 수 있다.
3. 신용 위험 관리
외환의 기초지식은 신용위험은 일종의 비보증 위험과 비체계적 위험으로 자산의 다양화를 통해 크게 감소할 수 있다고 우리에게 알려준다. 물론 다음과 같은 조치를 취하여 위험을 피할 수도 있습니다. 교환 문서에는' 위약 사건' 이 포함되며 위약 당사자가 은행에 적절한 보상을 제공해야 한다고 규정하고 있다. 상대방에게 담보물을 제공할 것을 요구하는데, 그 가치는 은행의 시장 위험과 비슷해야 한다. 기존 교환을 철회하여 신용 위험을 피하다.