개인이 사모를 어떻게 설립할지는 대부분의 사람들에게는 낯선 명사이지만, 금융 분야 사람들에게는 사모를 접해야 하는 경우가 많다. 이 업계의 수입은 여전히 상당하지만, 구체적인 임금 대우도 크게 다르다. 주로 개인의 능력에 달려 있다. 다음으로, 개인이 사모를 어떻게 설치하는지 봅시다.
개인이 사모 1 1 을 어떻게 설정합니까? 개인은 어떻게 사모 펀드를 설립합니까?
사모기금은 넓은 의미의 개념이며, 같은 펀드의 투자기관이 모두 사모기금이라고 부를 수 있는 것은 아니다. 현재 시장의 햇빛 사모는 모두 합법적인 신탁투기기구로, 자신이 잘 알고 있는 대형, 고급 고객들에게 자금을 조달하는 방식이 많다. 친척과 친구들 사이의 대리 형식도 있으니 일정한 도덕적 위험을 감수해야 한다.
그래서 사모펀드를 설립하려면 우선 인맥자원이 있어야 한다.
1. 그는 한 투자 분야 (예: 주식 선물 외환 금 등) 에서 풍부한 경험을 가지고 있다. ), 그리고 장기적으로 이익을 안정시키는 것이 가장 좋습니다.
2. 자금 조달, 투자, 공유 및 위험 통제를 포함한 설명을 개발합니다.
3. 한 무리의 부자들이 너를 지지한다. 그들은 너에게 네가 원하는 규모의 자금을 제공한다.
4. 시장의 변화를 면밀히 추적하고 계획을 세우는 연구팀이 있다.
5. 당신의 계획이 진정으로 집행될 수 있도록 정확하고 치밀한 시스템이 있습니다.
6. 사모가 회색 지대에 있기 때문에 예상치 못한 번거로움을 해소할 수 있을 것이다.
어려서부터 착수하고, 힘을 헤아려 행하며, 낮은 키와 엄밀함을 유지한다.
둘째, 사모 펀드 조직 형태
1, 비즈니스 스타일
회사형 사모펀드는 완전한 회사 구조를 갖추고 있어 운영이 더욱 정규적이다. 현재 중국에서는 회사 사모지분 펀드 (예:' 모 투자회사') 를 쉽게 설립할 수 있다. 반개방형 사모펀드도 유연한 방식으로 쉽게 운영할 수 있으며, 투자 전략은 더욱 유연할 수 있으며 엄격한 승인과 규제가 필요하지 않습니다. 예를 들면 다음과 같습니다.
(1) 증권투자를 포함한' 투자회사' 설립
(2)' 투자회사' 의 주주 수는 적고, 투자금액은 비교적 커야 하며, 사모의 성격과 큰 자금 규모를 보장해야 한다.
(3)' 투자회사' 의 자금은 펀드 매니저가 관리한다. 국제 관례에 따르면 관리자는 펀드 관리비와 이익 인센티브를 받고 투자회사에 들어가는 운영비용을 받는다.
(4)' 투자회사' 등록자본은 1 년에 한 번 특정 시점에 재등록하여 명목 증자 증자 증주 또는 감자 감주를 진행한다. 필요한 경우 투자자는 매년 특정 시점에 출자를 상환할 수 있으며, 다른 시간에는 투자자가 주식을 양도하거나 장외 시장에서 거래하기로 합의할 수 있습니다. 투자회사' 는 본질적으로 기업 사모펀드로 언제든지 모집할 수 있지만 일 년에 한 번만 환매한다.
그러나 기업 사모펀드에는 중복과세가 있다는 단점이 있다. 결점을 극복하는 방법은 다음과 같습니다.
(1) 케이맨, 버뮤다 등 조세 피난처에 사모 펀드를 등록한다.
(2) 기업 사모펀드를 하이테크 기업으로 등록하고 (많은 혜택을 받을 수 있음) 상대적으로 세금이 유리한 곳에 등록한다.
(3) 차용, 즉 펀드의 설립과 운영에서 세금 혜택을 받을 수 있는 기업 (비상상장 회사) 을 합친 후 이를 전달체로 삼는다.
2. 계약 유형
계약기금. 조직 구조가 비교적 간단하다. 구체적인 방법은 다음과 같습니다.
(1) 증권사는 펀드 매니저로서 은행을 수탁자로 선택합니다.
(2) 일정 금액을 모금하여 운영을 시작하고, 한 달에 한 번 개방하고, 펀드 보유자에게 펀드 순액을 발표하고, 펀드 상환을 한 번 한다.
(3) 펀드 투자자들을 유치하기 위해 수수료를 최대한 낮추십시오. 증권사는 펀드 매니저로서 실적에 따라 일정한 관리비를 받는다. 이중과세를 피할 수 있다는 장점이 있는데, 설립과 경영 과정에서 증권관리부의 승인과 감독을 피하기 어렵다는 단점이 있다.
3. 가상 스타일
가상 사모펀드는 겉으로는 재테크를 위탁하는 것처럼 보이지만 실제로는 펀드로 운영된다. 예를 들어, 가상 사모기금이 모금을 설립했을 때, 겉으로는 각 고객과 신탁재테크 협정을 체결했지만, 이러한 신탁재테크 계좌들은 하나의 기금으로 결합되어 펀드 점유율을 구입하고 환매할 때 펀드 순액으로 결제했다. 구체적인 방법은 다음과 같습니다.
(1) 각 펀드 보유자는 개인 명의로 별도의 하위 계좌를 개설한다.
(2) 펀드 보유자 * * * 공동 출자하여 주요 계좌를 형성한다.
(3) 증권사는 펀드의 관리자로서 모든 계정을 통일적으로 관리하고, 모든 계정은 펀드 점유율의 순액을 통일적으로 계산한다.
(4) 증권사는 각 계좌의 실제 시가가 펀드 주식 순액으로 계산한 시가와 같도록 노력한다. 만약 양자가 같지 않다면, 환매할 때 주 계좌와 하위 계좌의 자금 차액으로 잔액을 이체한다.
가상 모델의 장점은 증권 관리 부서가 기금 설립 및 운영에 대한 승인 및 감독을 방지하고 유연성을 확립하며 이중 과세를 피할 수 있다는 것입니다. 단점은 아직 위탁재테크의 속박에서 벗어나지 못하고, 기금 모집은 더 규범화되어야 하고, 펀드 운영은 여전히 증권관리부의 감독을 받으며, 펀드 규모 확장에 있어서 펀드의 발전 우세가 부족하다는 것이다.
4. 콤비네이션
이러한 세 가지 조직 형태의 장점을 충분히 발휘하기 위해 여러 조직 형태를 결합하는 기금 조합을 설정할 수 있습니다. 포트폴리오 기금에는 네 가지 유형이 있습니다.
(1) 회사와 가상화의 결합
(2) 회사와 계약의 결합;
(3) 계약과 가상화의 결합;
(4) 합법화, 계약화 및 가상화의 결합.
개인이 사모 2 를 어떻게 설립할 것인가에 따르면 사모 펀드 회사를 설립하기 위해 충족해야 할 조건은 다음과 같다.
1, 명칭은' 이름 등록 관리 규정' 을 준수해야 하며, 규모에 도달한 투자기업명에' 투자기금' 이라는 단어를 사용할 수 있도록 허용해야 한다.
2. 명칭에는 업계 용어에서' 창업투자기금, 위험투자기금, 주식투자기금, 투자기금' 이라는 글자를 사용할 수 있다.
3. 펀드 유형: 투자펀드회사의 등록자본 (출자액) 이 5 억원 이하가 아니라 모두 화폐로 출자하고, 설립시 납입자본 (납입출자액) 이 6543 억 8000 만원 이하가 아니다. 5 년 이내에 등록 자본은 회사 정관 (파트너십 계약) 에 따라 충분히 마련되어 있습니다. ""
4. 단일 투자자는 654.38+00 만원 이상 출자하지 않는다.
5. 최소한 3 명의 고위 경영진이 지분투자기금 관리 및 운영 경험 또는 관련 업무 경험을 가지고 있습니다. 최소한 두 명의 펀드 실무자격을 갖춘 고위 경영진이 있어야 하며, 그 중 법정 대표인은 반드시 재직 자격을 갖추어야 하고, 사장과 위험통제 책임자 중 한 명은 재직 자격을 갖추어야 한다.
임원은 직원 관리 시스템에 재직 자격이나 개인 정보를 등록한 자연인이어야 합니다.
6. 펀드 기업의 경영 범위는 비증권 업무의 투자, 투자 관리, 컨설팅으로 정해졌다. (펀드형 기업은 상술한 업무 범위 외의 다른 업무 항목을 신청할 수 있지만, (1) 대출 발행은 할 수 없습니다. (2) 공개 거래의 증권 투자 또는 금융 파생 상품 거래; (3) 공개적으로 자금을 모으는 것; (d) 투자 대상 기업 이외의 기업에 대한 보증을 제공한다.
사모 면허의 경우, 실제 절차는 중기회의 등록신고 요건을 충족하기 위해 사모회사를 등록하는 것이다. 자본 투입, 집 임대, 카드 보유 형제 한 무리가 정상적으로 운영되고 있다. 로펌을 초빙하여 법률 의견서를 낸 후 중기회 플랫폼을 통해 등록 신고를 신청하다. 중기회 심사가 통과된 후, 회사에 이메일로 통지하는 것은 사모 신고가 성공적이고 사모 면허증을 획득했다는 것을 의미한다.
기록이 성공하면 사모기관의 세부 사항은 중기협 공개 정보에서 확인할 수 있다. 투자회사를 등록하는 정책. 이전에 배운 것은 펀드 순액이었고, 어떤 헤지펀드도 이것과 관련이 있다.
4 월 16 일 중앙은행이' 인터넷 금융위험특정작업실시 방안' 을 발표한 이후 인터넷 금융특정정리 작업이 시작됐다. 지방 정부는 지방 금융 감독 부서와 함께 주로 상공업 시스템에 등록된 기업부터 시작하여 업무 성격을 정의하여 분류 처분한다. 정류기간 동안 전국 각 성시는 등록 기업명과 경영 범위에 금융 투자 자산관리 펀드 등 관련 글씨가 들어 있는 기업을 보류한다.
중국의 많은 성시가 이미 금융회사 등록을 중지했다. 현재 등록할 수 있는 성은 티베트, 강서, 절강, 푸젠, 광동, 산둥, 호남, 하남 등이다. 20 17 년 초부터 증권감독회와 중기협은 많은 규범성 문서를 내놓아 업계의 혼란을 다스리고 사모회사 운영을 규범화했다. 큰 환경에서 볼 때, 사모업계의 규제가 엄격해지면서, 우리는 합법적으로 경영 활동을 전개할 것을 요구한다.
사모 펀드를 설립하는 구체적인 과정은 다음과 같습니다.
1. 투자 관리, 자산 관리, 투자 펀드 관리 등의 회사를 비롯한 금융 회사를 등록합니다.
2. 회사 경력의 범위는 주로' 투자관리, 자산관리',' 지분투자, 주식투자관리',' 창업투자, 프로젝트투자' 등이다. 일부 투자 상담과 금융기관은 유보할 수 없고 반드시 취소해야 한다.
3. 법인은 반드시 펀드 실무자격시험에 합격한 후 두 명의 임원을 제공해야 하며, 임원도 펀드 실무자격시험에 합격해야 한다. 이 세 명의 임원은 반드시 사모 지분 관련 업계의 업무 경험이 있어야 한다.
4. 상업사무소에 실제 사무실 주소가 있어야 현장 검사를 통과할 수 있습니다.
개인이 사모 3 을 어떻게 설립할 것인가? 어떻게 사모회사를 설립할 것인가?
1, 고위 경영진 자격: 증권에 종사하는 사모펀드에는 최소한 두 명의 펀드 실무자격을 갖춘 고위 경영진이 있어야 하며, 그 중 법정 대표인, 사장, 위험통제인은 펀드 실무자격을 갖추어야 합니다.
2. 경영 범위: 지침 1, 3 에 따라 등록하면 됩니다.
3. 등록 자본: 납입 자본의 비율이 25% 이상이거나 납입 자본은 회사가 6 개월 이상 경영할 수 있도록 보장할 수 있다.
4. 사무실 조건: 실제 사무실 주소가 필요합니다. 크기에 상관없이 회사의 모든 직원의 정상적인 업무와 적절한 사무 설비를 만족시킬 수 있습니다.
고위 경영진: 직원 5- 10 이 가장 좋습니다. 조직 구조는 사장, 투자부, 위험통제부, 행정부, 시장부, 인사부 등이다. , 각각 1-2 명의 직원이 있는데, 이 중 사장, 풍통제감독, 투자관리자는 정규직이 가장 좋고, 다른 사람은 아르바이트를 할 수 있다.
사모 펀드에는 1 유한 파트너십의 세 가지 형태가 있습니다. 2 회사 시스템 3 신뢰 체계.
회사제의 단점은 25% 의 기업소득세와 5 ~ 35% 의 개인소득세를 납부해야 한다는 것이다. 기본적으로 이런 모델을 사용하는 것은 어리석은 짓이 아니다.
신탁제도의 단점은 신탁계좌를 사는 데 300 만 원이 걸리고 규모는 6543.8+0 억 이상에 달한다는 것이다. 문턱이 너무 높아서 가난한 사람은 생각조차 할 수 없다.
파트너십제는 사모기금의 이상적인 조직 형태이며, 등록자본은 제한이 없고 세금은 낮다.