첫째, 외환 거래 리스크 관리 내부 조치
(a) 계약서에 서명 할 때 취할 수있는 예방 조치:
(1) 평가 통화 선택: ① 기준 통화 가격: 통화 자유 변환에 적합한 국가. ② 하드 지불과 소프트 지불: 수출과 외화 채권은 가능한 동전을 사용하고 수입과 외화 채무는 가능한 소프트 동전을 사용한다. (3) 복수 통화 가격 책정 방법 (하드웨어 및 소프트웨어) (2) 가격 조정 방법: 외환 위험을 줄일 수는 있지만 제거할 수는 없습니다. (3) 계약서에 통화 헤지 조항을 추가하십시오.
통화 헤징은 계약 통화와 일치하지 않고 가치가 안정적인 통화를 선택하여 계약 금액을 선택한 통화로 변환하는 것을 의미합니다. A. 외환보증조항 수출계약은 동전으로 값을 보존하고 소프트동전으로 지불하도록 규정하고 있다. 지불 시 동전과 소프트동전 간 환율의 변화 폭에 따라 지급금액을 조정한다. B. 종합통화단위 헤징조항: 종합통화단위 (예: 특별인출권) 는 일정 비율의 동전과 소프트동전으로 구성되기 때문에 그 가치는 비교적 안정적이며, 그 헤징은 위험을 줄일 수 있다.
(2) 조기 또는 지연 지불: 관련 통화의 다른 통화에 대한 환율 변화에 따라 해당 통화의 지불 날짜를 변경하는 것입니다.
(3) 대응 관리: 통화, 금액 및 시간에 대한 외화 유입 및 유출의 균형을 맞추는 관행.
(1) 잔액조정 방법: 같은 기간 위험과 같은 통화, 같은 금액, 같은 기간 동안 자금을 생성하는 것을 의미합니다.
(2) 대응법: 한 회사는 한 통화에 대한 외환 위험을 가지고 있으며, 그 통화와 연관된 다른 통화를 만들 수 있습니다.
(4) 반제법 (네팅) 은 다국적 기업의 자회사가 내부 무역으로 인한 미수금과 미지급금을 자주 상계하고, 상계된 순 금액만 정기적으로 청산하여 순 개설 포지션의 존재를 줄이는 것을 말한다.
둘. 외환 위험 관리의 외부 조치.
외부 관리란 내부 관리가 순 외환포지션을 제거하기에 충분하지 않을 때 금융시장 (외환시장과 통화시장) 을 이용해 외환위험을 피하는 것을 말한다.
외환 시장 (장기 외환 거래, 외환 선물, 외환 옵션, 스왑 거래)
화폐시장 헤지는 화폐시장에서의 대출을 통해 기존 채권채무를 상쇄하는 외환위험을 말한다.
외환 위험 관리의 기본 방법:
1. 장기 계약법.
2. 차용현물계약투자법 (Borrow-Spot-Invest, BSI).
3.Lead-spot-invest (LSI 라고 함).