M&A 대출이란 상업은행이 M&A 측이 통제하는 M&A 기업 또는 자회사에 발행한 M&A 지분 대가를 지급하는 본 외화 대출을 말한다. 국내 우세 고객이 구조 조정 과정에서 융자 요구를 충족시키기 위해 발급한 대출로, 유상 인수 국내 내 다른 기업사업 단위, 완성된 프로젝트, 자산채무 재편 등이 있다. M&A 대출은 프로젝트 대출의 특별한 형태입니다. 일반 대출은 채무 상환 순서에서 가장 좋지만, 대출이 지분 매입에 사용되는 경우 채무는 보통 지분 배당을 통해서만 상환할 수 있다. M&A 대출은 주로 은행이 기업과 관련 당사자에게 발급한 기존 주식 양도 또는 신주 가입 등을 통해 대상 기업의 실제 통제권을 장악하는 특별 대출을 말한다. 사실 이것은 은행이 다리 자금을 제공하는 것과 같습니다.
은감회의 일관된 신중성 원칙으로 인해 이 방법은 위험 예방에 대한 충분한 규정을 마련해 놓은 것으로 알려졌다. 예를 들어 인수합병 양측이 반드시 일정한 업계 인맥을 가져야 하고, M&A 대출 금액은 지분 대비 비율 등을 초과해서는 안 된다.
첫째, M&A 대출 상환 방법
M&A 대출 한도는 인수측의 융자 수요, 부채 수준, 경영능력, 상환능력, 수익성, M&A 거래의 위험 상황, 인수 후 통합 예측, 다른 은행의 이번 M&A 거래에 대한 융자 상황 등을 종합적으로 고려해야 한다. 이 M&A 거래는 우리 은행과 다른 은행 대출의 합이 M&A 거래에 필요한 자금의 50% 를 초과할 수 없다.
M&A 대출 기간은 일반적으로 5 년을 초과하지 않습니다. 1 년 이하 단기 M&A 대출은 일회성 상환, 할부 이자 상환 방식을 채택할 수 있습니다. 기한이 1 년 이상인 중장기 M&A 대출의 경우 원칙적으로 분기별 분할, 분기별 이자 상환 방식을 채택해야 합니다.
2.M&A 대출의 상환원은 무엇입니까?
1, 대상 회사
출처는 대상 회사+인수자입니다.
주주 (실제 상환자)
영업 현금 흐름, 배당금 또는 재 융자에서.
출처가 무엇이든 대출 기간의 현금 흐름을 계산하고 분석해야 합니다. 1. 얼마나 많은 M&A 대출이 대출자의 채무 부담을 증가시켰는지 계산하다. 2. 통합 된 현금 흐름 증가를 신중하게 고려하십시오.
인수자 (실제 상환인) 의 종합 현금 흐름이 매우 풍부해 이번 인수 실패의 위험을 감당할 수 있다면 다른 위험 요소에 대한 관심을 줄일 수 있다. 실제 상환 책임과 그의 현금 흐름을 통제하는 것이 관건이다.
위의 간단한 소개를 통해 우리는 M&A 대출의 상환 방식이 비교적 유연하다는 것을 알고 있으며, 기한의 길이에 따라 다른 상환 방식을 선택할 수 있습니다.