은행은 60 일 후 회수할 수 있다 (월복리로 계산됨): 1 만 * (1+13.8%/12) 2
두 번째 30 일 대출 이자율 R 은 R 이후 반납해야 하며, 60 일 (30+30): 65,438+0 만 * (65,438+0+r/65,438+02) 입니다. 은행은 위험하지 않아야 하고, 30 일 후의 대출 금액은 1 만 대체해야 한다.
예: 1 만 * (1+9%/12) * (1+r//kloc
R = (1+13.8%/12) 2 *12/(/kloc-)
2.( 1) 계약 만료일 결제: 2 천만 * (11.9%-9.8%) * 3//kloc
(2) 계약결제일 결제자금: 2 천만 * (11.9%-9.8%) * 3/12/(
(3) 회사가 선물금리협정을 매입한다는 것은 회사가 금리가 상승할 것으로 예상하고, 시장 참고금리가 계약금리보다 크고, 회사가 결제금을 받는다는 것을 의미한다.
3. 원칙: 은행의 경우 9 개월 할부 A 를 빌려 3 개월 동안 654.38+00 만, 3 개월 후에 기업에 빌려준 654.38+00 만, 만기 대출 회수는 은행 대출이 상환해야 할 금액과 같다.
합의 가격이 r 이면 다음과 같습니다.
A * (1+5.9%/4) = 10 만.
A * (1+5.9%/4) * (1+r/2) = a * (1+6.229)
R = (1+6.229% * 3/4) * 2/(1+5.9%/4)-2 = 0.063006,
4.( 1) 금리 평가 원칙에 따르면 유로화를 파운드로 1 회 변환하고, 1 년 (5%) 에 투자하고, 선물환 협정에 서명하고, 1 년 후에 회수한 투자원금 이자 (선물환율이 R 인 경우), 1 년 후에 투자원이자를 회수하고, 협정에 따라 유로로 변환한다
1/2.8 * (1+5%) * r = (1+4%)
R = (1+4%) * 2.8/(1+5%) = 2.7733
(2) 이전 이자율 평가를 기준으로 투자자는 이익을 얻을 수 있습니다 (월 복리로 계산됨).
1000000/2.8 * (1+5.0%/12) 6 * (1+;
(3) 파운드와 유로의 미래 환율 차이 (기간은 1 년): 2.8000-2.7733=0.0267, 즉 267 시.