2020년 12월 31일 중국인민은행과 중국 은행보험감독관리위원회는 공동 공문을 내고 은행 금융기관을 대상으로 부동산 대출 집중 관리 시스템을 구축하기로 결정했다.
부동산대출집중관리제도란 우리나라에 설립된 중국계 기업금융기관의 부동산대출잔액과 개인주택대출잔액의 비율을 관리요건이 해당 상한을 초과할 수 없도록 하는 것을 말한다. 중국인민은행과 중국은행보험감독관리위원회가 결정합니다. 은행 금융기관의 자산 규모, 기관 유형, 기타 요인에 따라 1층 은행 부동산 대출과 개인 주택 대출 비중은 각각 40%, 32.5%, 2층은 각각 27.5%, 20%이다. , 1차에서는 은행부동산대출과 개인주택대출의 비중이 각각 27.5%, 20%이며, 3차는 각각 22.5%, 17.5%, 4차는 각각 17.5%, 12.5%이다. 다섯 번째 기어는 각각 12.5%와 7.5%입니다.
중국 공산당 제18차 전국대표대회 이후 중앙정부는 “집은 살기 위한 것이지 투기용이 아니다”라는 입장을 내세워 부동산을 재벌의 수단으로 이용하지 말라고 주장해왔다. 단기적인 경기부양을 위해 지가안정, 주택가격 안정, 기대안정, 부동산 금융정책의 지속성, 일관성, 안정성 유지 등을 주장하며 '신중한 부동산 금융관리 시스템 실시'를 요구하는 것이 현실이다. 부동산 대출 집중 관리 시스템은 이러한 요구 사항의 산물이며 부동산 재무 관리 메커니즘의 장기적인 효율성을 향상시켜 시장 기대치를 더 잘 안내하고 안정화하는 데 도움이 됩니다. 문건에는 은행권 금융기관을 위한 부동산대출 집중 관리체계 구축의 목적이 "은행권 금융기관이 부동산 시장 변동에 견딜 수 있는 능력을 강화하고, 부동산대출의 과도한 집중으로 인해 발생할 수 있는 시스템적 금융리스크를 예방하는 것"이라고 나와 있다. 금융시스템을 개선하고, 은행산업을 개선한다. "금융기관의 건전성".
앞서 궈수칭(Guo Shuqing) 중국 은행보험감독관리위원회 위원장은 현 단계에서 우리나라의 금융 위험 측면에서 부동산이 가장 큰 '회색 코뿔소'라고 여러 번 말했습니다. 부동산 거품은 반드시 억제되어야 한다. 과거 전 세계에서 발생한 금융위기가 130여 건이 넘고 그 중 부동산 관련 위기가 100여 건이 넘었기 때문이다. 부동산은 경제 시스템에 깊이 내재되어 있어 거품을 판단하기가 어렵습니다. 따라서 거품이 형성되고 터지면 종종 재앙적인 결과를 초래합니다. 현재 우리나라의 부동산 관련 대출은 은행업 대출의 39%를 차지하고 있으며, 많은 양의 채권, 주식, 신탁 및 기타 자금이 부동산 산업에 유입되었습니다.
2016년부터 중앙정부가 부동산 규제 정책을 강화하기 시작했다. 그 결과 2016년부터 2019년까지 부동산 대출 증가율이 12%포인트 하락했고, 2019년 신규 부동산 대출 비중도 12%포인트 줄었다. 모든 신규 대출은 10% 포인트 감소했습니다. 그러나 2020년에는 전염병의 영향에 대처하기 위해 통화정책이 유연하고 느슨해졌고, 곳곳에서 규제가 완화되면서 주택가격 상승에 대한 기대감이 촉발됐다. 국가재정개발원(National Finance and Development Laboratory)의 계산에 따르면, 2020년 3분기 말 거시 레버리지 비율은 270.1%에 달해 2019년 말보다 24.7%포인트 증가했다. 2020년 9월 말 기준 전국 주요 금융기관(외자 포함)의 부동산 대출 잔액은 48조 8천억 위안으로 전년 대비 12.8% 증가했으며, 부동산 대출이 28.8%를 차지했다. 모든 대출 잔액. 그 중 개인 주택대출 잔액은 33조7000억 위안으로 전년 대비 15.6% 증가했고, 주택 개발 대출 잔액은 9조3000억 위안으로 전년 대비 11.4% 증가했다.
데이터에 따르면 부동산 레버리지 비율이 빠르게 성장세로 돌아오고 있습니다. 이는 현재 경제 환경에서 상업 은행이 특정 대출 압력을 받고 동시에 위험 선호도가 낮기 때문입니다. 신용 자원이 부동산 시장으로 흘러 들어갑니다. 이는 필연적으로 실물 경제의 자금 조달 수요를 밀어내는 효과를 가져올 것입니다. 오랫동안 부동산이 은행 신용에서 차지하는 비중이 상대적으로 높았으며, 이는 은행이 저위험 국유 기업을 선호하는 것과 맞물려 많은 자금을 압박해 왔습니다. 부동산대출 집중 관리체계 구축을 통해 시중은행의 부동산대출 집중을 억제하고, 은행의 중장기 경영전략을 합리적으로 수립하여 잠재적인 시스템적 금융리스크를 예방할 수 있을 것이다.
또한 주목할 점은 2016년부터 2020년까지 주택 부문의 레버리지 비율이 22.2%포인트 증가해 기업 및 정부 부문의 증가보다 훨씬 높아 52.2%포인트 증가했다는 점이다. 같은 기간 동안 중국의 거시 레버리지 비율 전체 증가율 %. '총 주민부채/주민 가처분소득' 방식으로 측정하면 중국 주민 부문의 부채 수준이 더 높을 수 있다.
이는 부동산 시장이 더 이상 지속적인 고성장을 뒷받침할 만큼 구매력이 충분하지 않다는 점을 상기시켜 주는 동시에, 부동산으로 인한 가계 부문의 레버리지 비율 상승도 사회적 소비 능력에 큰 영향을 미쳐 경제 성장에 도움이 되지 않는다는 점을 상기시켜 줍니다. 제조업의 발전을 저해하고 국내 순환경제 건설에도 해를 끼치는 새로운 발전 패턴이 영향을 미치고 있다.
따라서 보안의식 강화, 수익적 사고 확립, 부동산 대출 집중 관리 시스템 구축, 그에 따른 상한 설정 등을 통해 시중은행의 '대마불사' 리스크 사각지대를 피할 수 있다. 수익을 얻고, 시장 기대치를 안내하고, 기업과 주택 구매자가 계속해서 높은 레버리지를 사용하여 거품과 위험을 생성하는 것을 방지하고, 부동산 시장 변동을 견딜 수 있는 금융 시스템의 능력을 향상시킬 수 있습니다.