대출이자율과 레포이자율은 어떤 관계가 있나요? 주식시장에 어떤 영향을 미칠까요?

콜금리는 은행이 실시간으로 생성하는 금리이고, 레포금리는 채권시장에서 실시간으로 생성되는 금리이다. 모두 실시간이기 때문에 시장 거래자가 다르더라도 긍정적인 상관관계가 유지됩니다. 금리 상승은 시가총액이 부족해 자금이 주식시장에 진입하는 것이 불가능하다는 것을 의미한다. 오히려 주식시장에서 자금이 빠져나와 주식시장에 부정적인 영향을 미칠 수도 있다. 주식시장이 뜨거우면 미친 펀드 투기가 자금을 끌어들여 두 금리가 오를 수도 있는데, 이 역시 단기적이고 서로 다른 인과관계가 있다.

추가 자료

대출 이자율은 "대출 시장"으로도 알려져 있습니다. 대출시장에서는 대출원금에 대한 대출이자의 비율을 말한다. 일반적으로 시장자유이자율을 채택하고 있으며 시장의 자금수급에 따라 자유롭게 변동될 수 있습니다. 수요가 증가하면 증가하고 그 반대도 마찬가지입니다. 국제 시장에서 널리 사용되는 세 가지 금리는 런던 은행간 금리(LIBOR), 싱가포르 은행 간 금리(SIBOR), 홍콩 은행 간 금리(HIBOR)입니다. 금리는 일반적으로 일 단위로 계산되어 백분율로 표시되며, 연이율, 월이율, 일이율의 3가지 형태로 구분됩니다.

이자율 변화의 영향

대출 이자율은 은행이 대출하려는 이자율을 나타냅니다. 은행이 빌려주려고 하는 이자율. 한 은행의 대출(다른 은행에서 차입)은 실제로 다른 은행의 대출(다른 은행에 대출 제공)입니다. 동일 은행의 대출 금리와 비교하면 대출 금리는 항상 대출 금리보다 낮고, 그 차이가 은행 이자이다.

은행간 대출금리가 상승하면 은행간 대출 감소, 즉 대출자금이 감소하게 된다. 차입금을 줄이는 것은 자금조달에 도움이 되지 않습니다. 유리하다면 은행간 대출금리를 적절하게 인상하면 지급준비금이 충분한 은행의 수입은 늘어날 수 있지만, 지급준비금이 부족한 은행, 즉 자본적정성비율이 낮은 은행의 지출은 늘어나게 된다.

거시적인 관점에서 볼 때 은행간 대출 금리가 오르면 은행은 일상 업무에 필요한 자금을 일정 수준 확보하기 위해 필연적으로 대출을 줄일 것이다.

대출 감소는 사회적 자본의 조달과 회전을 둔화시킬 것이다. 경제 발전에 도움이 되지 않습니다. 그러나 은행 간 대출 금리를 높이는 것도 인플레이션을 억제하는 데 일정한 역할을 할 수 있습니다.